ما هي القوانين المنظمة للعملات المشفرة ؟

المحتويات :

ما هي العملات المشفرة ؟

القوانين الجاري بها العمل و المقترحة في مجال العملات المشفرة

المخاوف القانونية بخصوص التعامل بالعملات المشفرة

طريق الحرير

أسباب التخوف من الاستثمار في العملات المشفرة

إنتشرت البيتكوين و العملات المشفرة بشكل كبير و حضيت بثقة المستثمرين كبديل استثماري مقارنة مع الفرص المتوفرة، باﻹضافة إلى تزايد استعمالها كوسيلة للاداء ، حيث أصبحت  خدمة   PayPal تقبل التعامل بالعملات الرقمية لاستقطاب هذا النوع من  التحويلات المالية على شبكتها الخاصة۰
على الرغم من هذا اﻹقبال المنطع النظير ، إلا أن القوانين المنظمة للعملات المشفرة لحماية المستهلك من مخاطر الاستعمال تبقى قليلة أو حتى منعدمة في بعض الدول. على سبيل المثال ، في الولايات المتحدة اﻷمريكية تنظم لجنة تبادل العقود الآجلة للسلع (CFTC) التعامل  بالعقود الآجلة للعملات المشفرة والأسواق الفورية ، بينما تراقب هيئة  الأوراق المالية  (SEC) العملات المشفرة الناشئة ، بما في ذلك الطرح اﻷولي للعملات الرقمية  (ICOs) ، للتأكد من عدم تسويقها  للمستثمرين كأسهم أو سندات بهدف التظليل و تحقيق مكاسب سريعة و مهمة . في هذا السياق، تهدف هذه المقالة إلى تسليط الضوء على المشاكل  التي تعرفها قوانين العملات المشفرة والافاق المستقبلية لبلورة تشريعات جديدة تواكب هذا التطور المتسارع

1ما هي العملات المشفرة ؟

العملات المشفرة  هي عبارة عن أموال افتراضية يمكن استخدامها في تسديد المشتريات الاعتيادية  أو    المعاملات المالية . البيتكوين و التي تعد من أشهر العملات الرقمية خرجت للوجود لاول  سنة 2009. يوجد اليوم أكثر من 4400 عملة مشفرة متداولة على مستوى العالم. إلا أن البيتكوين تبقى  الأكثر شعبية بلا منازع حيث تبلغ حصتها السوقية حوالي خمسة أضعاف حجم أقرب منافس لها.

يتم شراء وبيع وتحويل  العملات المشفرة عبر الإنترنت، و التي يمكن  تخزينها  في محافظ رقمية. هذه اﻷخيرة يتم عادة توطينها على مستوى البورصات والخدمات المالية التي تقبل التعامل بالعملات المشفرة. من جهة أخرى، يمكن كذلك إلغاء توطين المحافظ الرقمية من أجل أعطاء الفرصة لمالكي هذه العملات  إرسال المبالغ المتفق عليها  مباشرةً من محفظة إلى أخرى. تتميز الصفقات التي تجرى بالعملات المشفرة بالسرية التامة دون وساطة من طرف المؤسسات البنكية أو متدخلين ﺁخرين خاصة بالنسبة للعمليات الغير الموطنة.

2 القوانين الجاري بها العمل في مجال العملات المشفرة:

في دجنبر من سنة 2020 ، اقترح جهاز مكافحة الجرائم المالية بالولايات المتحدة اﻷمريكية  (FinCEN) قواعد جديدة تهدف إلى محاربة غسيل الأموال عن طريق العملات المشفرة. هذە القواعد الجديدة تفرض على  مرسلي الأموال الكشف عن هوية الاطراف المشاركة في المعاملات بالعملات الرقمية و كذا حفظ  سجلات الصفقات  التي تزيد قيمتها عن 3000 دولار بالنسبة للمحافظ الاستثمارية الغير الموطنة ، أو تلك الموطنة في بلد “محفوف بالمخاطر” حسب تصنيف جهاز مكافحة الجرائم المالية بالولايات المتحدة اﻷمريكية (FinCen) إذا كانت الصفقة تتجاوز 10000 دولار٠ في هذە الحالة،  يجب على المرسل إبلاغ هذە المؤسسة بأسماء وعناوين جميع اﻷطراف على غرار القواعد المتبعة في التحويلات البنكية .

3المخاوف القانونية بخصوص التعامل بالعملات المشفرة:

حدد تقرير لفرقة العمل المكلف بالشؤون الرقمية للنائب العام الأمريكي لسنة 2020 ثلاثة مجالات غير مشروعة تستخدم العملات المشفرة للتغطية عن أنشطتها :
الاستخدام المباشر للعملات المشفرة لارتكاب جرائم تمويل  الإرهاب
استخدام العملات  المشفرة لغسيل الأموال والتهرب الضريبي
السطو على العملات المشفرة والاحتيال في مجال الاستثمارات
بشكل عام ، هناك العديد من المخاوف القانونية بخصوص السرية التي تتميز بها  العملات المشفرة و التي تسمح بعدم الكشف عن هوية اﻷشخاص المتعاملين بهذه الوسيلة للاداء و بالتالي إمكانية خلق  بيئة مثالية للأنشطة الإجرامية، حيث  يقدم مطورو العملات المشفرة في الوقت الحالي حلولا رقمية متطورة قادرة على إخفاء الشخصية الحقيقة لاطراف الصفقات المالية مثل عملة مونيرو (Monero) زي كاش (Zcash) وداش (Dash) تجعل تتبع هذه  النوعية  من المعاملات مهمة صعبة٠

4طريق الحرير:

من أشهر  الأمثلة التي تظهر إلى أي حد يمكن  استخدام العملات المشفرة في ارتكاب الجرائم المنظمة  نجد المنصة الالكترونية  طريق الحرير (Silk Road) التي بدأت في الاشتغال من سنة 2011 إلى سنة 2013 كموقع   لتسويق الأدوية والوثائق المزورة والبرامج المعلوماتية لطلب الفدية وغيرها من السلع والخدمات غير المشروعة.كما تم الحرص كذلك على  تصميم الموقع بشكل يسمح فقط باستخدام البيتكوين كوسيلة للدفع قصد إخفاء الهوية الحقيقية لمستخدمي الموقع. أُدين روس أولبريشت ، مؤسس طريق الحرير ، في سنة 2015 بتهم متعددة ، بما في ذلك الاتجار في المخدرات والتآمر لارتكاب جرائم  غسيل أموال.

5أسباب التخوف من الاستثمار في العملات المشفرة:

  الخصائص التي تجعل العملات  المشفرة جذابة للغاية هي نفسها التي تدفع  المستثمرين إلى توخي المزيد الحذر. فالطبيعة السرية  للمبادلات بالعملات المشفرة تجعلها هدفًا سهلا للمتلاعبين نظرا لصعوبة  تتبع النوعية من النقود الافتراضية واسترجاعها خاصة في حالات السرقة.
على سبيل المثال، تم اختراق منصة Mount Gox للعملات المشفرة سنة 2014 وخسر المستثمرون مئات الملايين من الدولارات من البيتكوين. كما أن الذين احتفظوا بعملاتهم المشفرة في البورصة لم يتكمنوا من ﺁسترجاع إلا القليل من أموالهم٠
التعامل بالعملات المشفرة لا يعتبر  معاملة قانونية في أي مكان في الولايات المتحدة ولا تتمتع  بأي دعم من طرف الحكومة أو البنك المركزي. من جهة أخرى، ترتبط قيمة هذە الاموال الافتراضية  بمستوى الطلب الموجه إليها إلى حد كبير  .في الاخير ، تمنكنت  العملات المشفرة مثل البيتكوين من تحقيق عوائد كبيرة للمستثمرين ،غير أنها تتميز كذلك بتقلبات كبيرة على مستوى اﻷسعار، مما يجعلها عرضة للتساؤلات في أوساط المال و الاعمال٠